2026年初的中国车市，正陷入“冰火两重天”的困境。价格战的硝烟尚未散尽，产业链上游突如其来的存储芯片涨价潮，又给本就利润微薄的车企浇上一盆冷水。蔚来创始人李斌在百万辆新车下线仪式上的预警振聋发聩：“今年最大的成本压力不是原材料，是内存，现在已经涨疯了。”无独有偶，理想汽车供应链副总裁孟庆鹏更早便发出警示，2026年汽车行业存储芯片满足率或不足50%，供应危机近在眼前。
这场危机的爆发，标志着智能汽车竞争进入下半场后，产业逻辑的深刻变革。当智驾与算力成为核心比拼维度，曾作为背景板的存储芯片，已然跃升为决定产业格局的战略资源。而智能汽车正被迫卷入一场与AI算力中心、消费电子巨头的不对等资源争夺战，其结果将直接左右中国汽车产业智能化的进程与走向。

双重绞杀：涨价与短缺的叠加困境

当前汽车行业面临的存储危机，是价格飙升与供应短缺交织形成的双重绞杀，其烈度远超行业预期。智能汽车的存储需求早已今非昔比，随着多屏智能座舱、高清影音系统及高阶智驾的普及，单辆车存储容量从过去的数GB跃升至64GB、256GB，部分高端车型更是向TB级别迈进。内存不再是普通零部件，而是支撑车辆智能化运转的核心硬件基石。
需求激增的同时，供给端却持续收紧。自2025年下半年起，全球DRAM市场开启“超级牛市”，高端产品价格年内涨幅高达数倍，仅内存涨价一项就可能让单车制造成本增加数千元。对于深陷价格战、毛利率承压的车企而言，这无疑是沉重打击。更严峻的是，短缺问题比涨价更致命。中国人工智能产业发展联盟专家高泽龙指出，AI行业对高带宽内存（HBM）和服务器级DDR5的爆发式需求，促使全球存储巨头将产能大规模转向利润更高的AI领域，汽车行业在产能分配博弈中天然处于劣势。
雪上加霜的是，汽车行业正遭遇存储技术迭代的阵痛。当前主流的DDR4、LPDDR4内存逐步进入停产周期，而新一代LPDDR5等产品的产能又被AI需求大量挤占。加之车规级芯片对可靠性、使用寿命的苛刻认证标准，产能切换无法快速完成，车企陷入“旧品将断供、新品抢不到”的尴尬境地，孟庆鹏“满足率不足50%”的预警，正是对这种结构性短缺的精准判断。

跨维博弈：AI浪潮下的资源再分配

这场存储危机绝非简单的行业周期性波动，本质上是智能汽车与人工智能产业在核心资源上的“正面撞车”，是一场实力悬殊的跨维博弈。李斌的直言道破了现实：“我们和AI、算力中心去抢内存，根本抢不过，人家动辄就是上千亿美元的投资规模。”
生成式AI的爆发，催生了数据中心对高带宽内存的近乎刚性需求。一台AI服务器的内存用量是普通服务器的8至10倍，面对AI巨头们雄厚的资本实力和丰厚的利润空间，存储芯片制造商将产能向高端AI内存倾斜，是商业理性的必然选择。在“价高者得”的全球产能竞拍中，汽车行业无论是订单体量还是支付能力，都难以与之抗衡。
更为棘手的是，存储危机并非孤立事件。铜、锂、镍等传统原材料价格同步回暖，形成对车企盈利能力的多维度挤压。加倍管理咨询创始人张蓓蓓表示，多重因素交织，让汽车内存市场行情变得复杂多变，也让全行业“降本增效”的目标面临空前考验。中关村物联网产业联盟副秘书长袁帅则一针见血地指出，这是汽车智能化转型带来的内存需求激增，与全球存储芯片产能分配机制之间的结构性错配，短期内难以调和。

格局重构：供应链主导的行业淘汰赛

存储芯片危机的冲击波，正从供应链向产品定义、企业战略乃至行业格局层层传导，一场围绕供应链韧性的淘汰赛已然开启。首当其冲的是车企利润，多数企业选择内部消化成本，蔚来凭借现有毛利空间暂时承接压力，但这种承受力存在明确极限。未来不排除部分车企通过车型改款隐性提价、收缩促销政策等方式转嫁压力。
行业分化趋势已愈发明显。中国汽车芯片产业创新战略联盟秘书长原诚寅指出，内存是智驾系统的刚需，而智驾是新势力车企的核心卖点，因此这类企业受冲击最为剧烈，且难以通过减配缓解压力。与之形成对比的是，具备强大集团背景的车企展现出更强韧性，智己汽车便凭借上汽集团完善的供应链体系，基本规避了内存涨价的影响。
供应链管理能力成为车企的核心竞争力。头部企业可依托规模优势、资金实力与议价能力，通过长期协议锁定核心供应；而供应链薄弱的中小车企，或将面临成本失控、交付中断的风险。高泽龙预判，这场危机将加速行业格局分化，部分中小企业可能被淘汰出局；张蓓蓓也认为，供应短缺可能导致车型生产计划延迟，进而影响企业市场份额与品牌信誉。
最深远的影响或将体现在产业技术进程上。为控制成本，部分车企可能被迫削减非核心系统存储配置，延缓高阶智驾功能普及，这将导致中国汽车产业此前高歌猛进的智能化“内卷”被迫减速，甚至出现局部倒退，拖累整体技术进步节奏。

破局之道：从被动应对到生态重构

面对这场席卷全行业的危机，被动等待市场周期回暖已不现实，构建自主可控、韧性更强的供应链体系，成为中国汽车产业的必答题。短期来看，与存储芯片巨头签订长期供货协议（LTA）是稳住生产基本盘的关键举措；同时，加速国产车规级存储芯片的验证与导入，已成为行业共识。尽管长鑫存储等本土企业的DDR4产能短期内难以完全满足高端需求，国产替代存在阶段性局限，但这是保障产业安全的“生命线”，必须坚定推进。
长远来看，危机将倒逼行业重构竞争逻辑。当硬件成本高企成为常态，单纯比拼存储容量、算力参数的“军备竞赛”模式将难以为继，软硬件深度融合的优化能力将成为核心竞争力。车企需通过高效算法与系统架构设计，在有限硬件资源下实现更优用户体验，推动行业竞争从硬件比拼转向软件与算法效率的深层较量。
垂直整合与生态共建将成为头部车企的战略方向。借鉴特斯拉、比亚迪的模式，头部企业或通过战略投资、联合研发等方式，深度绑定芯片企业，以资本与技术纽带构建产业共同体，在产能分配中获取更高优先级。这种自主可控、合作紧密的产业生态，将成为企业构建长期竞争壁垒的核心支撑。
汽车内存的疯狂涨价，表面是供应链的突发危机，实则是中国智能汽车产业在迈向成熟过程中，与全球科技产业变局的一次激烈碰撞。这既是对全行业供应链韧性、成本控制能力的压力测试，也是推动产业转型升级的苦口良药。能够穿越这场风暴的企业，不仅能赢得更大市场份额，更能沉淀出在复杂全球产业链中生存、竞争、引领的核心能力，为中国汽车产业智能化的长远发展奠定坚实基础。


本文来自微信公众号： 经济观察报 ，作者：王帅国