2025年：渗透率破局，国产阵营重塑市场格局
2025年，中国新能源汽车市场完成了历史性跨越：全年渗透率首次突破50%，11月更是飙升至59.5%，意味着每售出100辆车中就有近60辆为新能源车。这一数据背后，是补能体系与续航能力的双重革新，彻底瓦解了新能源汽车的核心使用焦虑。补能网络的高密度覆盖已成为现实。截至2025年11月底，全国电动汽车充电基础设施（枪）总数达1932.2万个，同比增幅52%；换电站数量年末突破5000座，高速公路服务区充电桩覆盖率超98%，“里程焦虑”已不再是阻碍用户购车的核心壁垒。与此同时，续航技术持续迭代，新能源车型普遍实现500-700公里续航，高端车型更突破1000公里，彻底扭转了油电车型的使用场景差异。
比硬件完善更深刻的，是市场格局的颠覆性重构。特斯拉“一枝独秀”的时代正式落幕，2025年其中国市场零售销量同比下滑4.8%至62.59万辆，而国产力量迎来全面崛起，形成“一超多强”的竞争态势。比亚迪以348.45万辆的年销量稳居榜首，虽同比微降6.3%，但27.2%的市场份额仍无人能及，是唯一销量超300万辆的车企。
头部之外的座次迎来剧烈洗牌。传统车企转型成效显著，吉利汽车凭借银河等新能源品牌拉动，以156.46万辆位居第二，同比暴涨81.3%，市场份额达12.2%；长安汽车以78.91万辆排名第三，同比增长26.8%。新势力阵营中黑马频出，零跑汽车以52.95万辆排名第八，同比增幅86.3%；小米汽车首入销量榜前十，以41.18万辆实现200.9%的同比暴涨，而2024年仍在榜的理想等品牌则悄然退场。
激烈的份额争夺，让2025年成为“内卷”与“反内卷”并存的矛盾之年。年初特斯拉掀起的价格战贯穿全年，众多品牌被迫以价换量，车型成交价屡破底线，成本压力传导至全产业链。在此背景下，“反内卷”成为行业共识，部分车企缩短供应商付款周期至60天以修复生态，更有企业跳出价格红海，转向技术与生态构建护城河，为2026年的高阶竞争埋下伏笔。
智能化博弈：技术狂欢与体验落差的拉锯战
“智能化是电车下半场”，这句被2025年反复提及的口号，催生了一场轰轰烈烈的技术营销狂欢。从比亚迪喊出“全民智驾元年”，到各家车企密集发布前沿技术，智能化赛道硝烟弥漫。比亚迪构建天神之眼技术矩阵，实现高阶智驾全系搭载；蔚来推送世界模型（NWM）首个版本，自研5nm智驾芯片“神玑”量产上车；理想发布VLA（视觉-语言-动作模型）司机大模型，小鹏升级企业定位并推出第二代VLA物理世界大模型。技术路径上，VLM（视觉语言模型）/VLA成为年度焦点，试图通过大语言模型补充社会规则与极端场景处理能力，VLA更实现从理解到控制的直接生成，追求拟人化智驾体验。而面对VLA线性映射的泛化瓶颈，世界模型开始崭露头角，其核心是让AI建立对物理世界的理解与预测能力，而非单纯“见招拆招”。与此同时，全栈自研与开放合作两大阵营，均在推进智驾技术的同时，加速数据闭环能力建设。
但热闹的技术宣传背后，是技术演进与用户体验的显著落差。被寄予厚望的“L3元年”直至2025年底才迎来实质进展，工信部仅批准长安深蓝SL03、北汽极狐阿尔法S两款车型在特定路段、特定速度下准入，与车企年初宣传的“L3量产上路”相去甚远。更严峻的是，多起智驾事故让消费者信任度下滑，北京白领Linda的体验颇具代表性：“高速智驾很省心，但城区不敢依赖，加塞、变道时系统频繁急刹、误判，必须时刻紧盯。”
行业观察员指出，当前车企技术突破集中于L2至L3级区间，实际处于“无限接近L3”的状态。消费者对技术等级无明确认知，更关注高速跟车、城市穿梭等实际场景体验，且需求已从尝鲜转向安全与稳定性。这种“营销在前、体验在后”的失衡，成为智能化赛道的核心痛点。
2026年：政策退坡，开启“市场造血”新竞赛
2026年，政策端的调整成为压垮“政策依赖”的最后一根稻草。实施十年的新能源汽车购置税全额免征政策，正式切换为减半征收，税率降至5%，单车最高减税额从3万元缩水至1.5万元——一辆20多万元的电车，2026年购买需多支付一万余元，相当于一台高端笔记本电脑的费用。同时，以旧换新补贴从定额改为与新车售价挂钩的比例补贴，进一步削弱了政策对消费的刺激作用。
政策变动催生了2025年末的“末班车”抢购潮，也正式宣告行业进入“裸泳时代”。在渗透率逼近60%的当下，新能源汽车已过“扶上马”的培育阶段，未来的竞争将纯粹依赖企业自身实力，技术深度、成本效率、生态布局、品牌价值与用户忠诚度的综合比拼，成为生存关键。
软实力的角逐开始占据重要地位，其中多元化补能体系的构建成为核心抓手。超充领域，华为1.5兆瓦超充方案实现每分钟补电20千瓦时，15分钟完成满电；比亚迪推出全液冷兆瓦闪充终端，计划建设超4000座“闪充站”；极氪V4极充兆瓦桩量产落地，800V高压平台与5C超充逐步成为主流配置。换电领域则从蔚来“一枝独秀”转向多方混战，宁德时代巧克力换电与骐骥换电2025年分别建成1020座、305座换电站，2026年计划将巧克力换电站扩至3000座以上并开放加盟；蔚来深耕县域市场，推动跨品牌换电标准统一，累计换电站近3700座；奥动新能源递交港交所招股书，冲击“换电第一股”。
动力形式的多元化的是2026年另一大趋势。摆脱初期“纯电崇拜”后，增程、混动、纯电形成三足鼎立格局。小鹏、小米等新势力纷纷入局增程赛道，福特、通用、丰田、大众等跨国车企也扎堆规划增程车型，2026年将迎来跨国品牌增程车型的集中上市。这一变化本质是市场成熟与用户需求分化的结果，正如车百会理事长张永伟所言，汽车消费已从“买辆车”升级为“千挑万选选到认可的产品”，场景化、个性化需求成为主流。
出海则成为国产车企突破国内竞争红海的重要方向。2025年奠定的技术与产能基础，让中国新能源汽车具备了全球竞争能力，2026年海外市场的拓展成效，将成为企业增长的关键变量。
从2025年的销量超越到2026年的价值比拼，中国新能源汽车行业完成了从“量的积累”到“质的飞跃”的转身。政策护航的时代落幕，市场的标尺将筛选出真正具备核心竞争力的玩家，这场关乎技术、生态与用户价值的“裸泳竞赛”，才刚刚开始。
本文来自微信公众号： 豹变 ，作者：娜娜，编辑：邢昀